Вирве Осила родилась в Кохтла-Ярве в семье шахтера. До 1961 года училась в Мяэтагузеской семилетней школе, в 1961–1962 годах – в Тапаской первой средней школе, а в 1963–1967 годах обучалась заочно в Тартуской медицинской школе. Работала в учреждениях здравоохранения, детском саду и библиотеке.
Первое стихотворение Осила было опубликовано в 1957 году в молодежной газете Säde («Искра»). Она выпустила множество поэтических сборников и буклетов.
Поэзию Осила характеризуют искренность, проникновение в глубинные чувства человека, близость к природе.
Стихи Осила переводились на русский и немецкий языки. Многие из ее стихов были положены на музыку, особенно Урмасом Алендером.
В 1995 году Осила получила годовую премию Капитала культуры за литературную и культурно-историческую деятельность в Ида-Вирумаа. Она также является лауреатом литературной премии имени Таммсааре (1998) и премии Сальме Экбаум и Минни Нурме за родную поэзию (2004). В 2005 году была награждена орденом Белой звезды.